SpaceX устанавливает цену IPO в 135 долларов на фоне розничных заказов на 100 млрд долларов
SpaceX объявила цену IPO в 135 долларов за акцию, при этом розничные инвесторы разместили заказы на сумму более 100 млрд долларов, что вызвало внимание регуляторов и аналитиков.
SpaceX подтвердил в четверг, что его первичное публичное размещение будет оценено в 135 долларов за акцию, а розничные инвесторы разместили заказы на общую сумму более 100 млрд долларов, что может стать новым рекордом для дебютного листинга. Компания заявила, что окончательная цена всё ещё может измениться в зависимости от рыночных условий и интереса инвесторов.
Розничные распределения будут доступны через несколько брокерских платформ, включая Charles Schwab, Fidelity, Robinhood, SoFi и E*Trade от Morgan Stanley. Fidelity снизила минимальный остаток на счёте для доступа к IPO до 2 000 долларов, тогда как Schwab требует остаток в 100 000 долларов. Другие брокеры не раскрыли конкретные минимумы.
Аналитики выразили обеспокоенность оценкой. Morningstar прогнозировал цену акции около 63 долларов, примерно вдвое ниже установленной, ссылаясь на разрыв между прогнозируемыми доходами Starlink и раскрытыми прибылью компании. Инвестор Майкл Берри отметил, что в заявке отсутствуют доказательства, подтверждающие триллионную оценку. Профессор финансов Джей Риттер сказал, что предложение, вероятно, будет влиять «эффектом Илона Маска», который может увеличить краткосрочный спрос, но также привести к волатильности.
SpaceX сообщил о чистом убытке в 4,28 млрд долларов за последний квартал, при этом Starlink принес доход в размере 4,69 млрд долларов и остаётся единственным прибыльным сегментом. Капитальные расходы выросли до 10,1 млрд долларов, в основном за счёт инвестиций в ИИ.
Илон Маск, владеющий около 42 % SpaceX, может увидеть свою долю оценённой примерно в 688 млрд долларов, если акции будут торговаться по установленной цене, что потенциально сделает его триллионером. Другие инсайдеры, включая президента Гвинн Шотвелл и финансового директора Брэта Джонсона, также могут увидеть значительное увеличение стоимости своих активов.
Сенатор Элизабет Уоррен потребовала тщательного пересмотра со стороны SEC, указывая на опасения по поводу раскрытия оценок, структуры управления и воздействия на инвесторов индексных фондов, которым может потребоваться держать эту акцию.
"Огромный размер IPO SpaceX сам по себе, при обычных обстоятельствах, оправдывает внимательный пересмотр SEC и учёт интересов инвесторов," — написала Уоррен в письме регулятору.
Ожидается, что компания начнёт торги в пятницу.
